در یک نگاه (Quick Take)
- جهش قیمت نفت به بالای ۸۵ دلار تحت تأثیر مستقیم تنشهای نظامی در خلیج فارس، احتمال انسداد تنگه هرمز و ناامنی مسیرهای کشتیرانی.
- تخلیه شدید ذخایر نفت آمریکا به کمترین حد فصلی از سال ۲۰۱۸ و کاهش صادرات دیزل روسیه (در پی حملات پهپادی)، بازار را در برابر شوکهای عرضه بسیار آسیبپذیر کرده است.
- ساختار چارت روزانه و هفتگی صعودی است. تا زمانی که حمایت کلیدی ۸۱ دلار حفظ شود، هدف اول قیمت ۹۰ دلار و اهداف بعدی ۱۰۰ و ۱۲۰ دلار خواهد بود.
- این دیدگاه صعودی و فرصتهای خرید (Long) تنها در صورت کاهش تنشها و کلوز کندل هفتگی زیر مرز حمایتی ۸۱ دلار باطل میشود.
بازار جهانی نفت خام در روز گذشته به بالای ۸۵ دلار رسید و در حال اضر در نواحی ۸۴ در حال نوسان است. محرک اصلی این صعود، اقدام ایالات متحده آمریکا در اعمال مجدد محاصره نیروی دریایی بر کشتیرانی ایران و بالا گرفتن شدید ترسها از کاهش شدید جریان عبور نفت از تنگه هرمز است.
در همین حال، تحلیلگران ارشد موسسه مالی ING، وارن پترسون (Warren Patterson) و اوا مانتی (Ewa Manthey)، اشاره میکنند که کاهش شدید ذخایر نفتی در سهشنبه دوم سال و پایان قریبالوقوع آزادسازی ذخایر استراتژیک نفت آمریکا (SPR)، بازار را به شدت در برابر شوکهای عرضه آسیبپذیر کرده است. تقویت دفرنسیالهای فیزیکی مانند Dated Brent و نفت مارس (Mars Crude) نیز به وضوح نشاندهنده فشرده شدن عرضه در بازار واقعی است.
تنشهای نظامی در خلیج فارس
آتش تنشها در خاورمیانه پس از آن شعلهورتر شد که نیروهای نظامی آمریکا دور جدیدی از حملات هوایی را علیه مواضع ایران ترتیب دادند. در واکنش به این اقدام، ایران بسته شدن تنگه هرمز را اعلام کرد. با این حال، دونالد ترامپ، رئیسجمهور آمریکا، با لحنی قاطع اظهار داشت که این مسیر حیاتی برای تمام کشتیها باز خواهد بود، به استثنای شناورهایی که متعلق به ایران هستند.
این هرجومرج با حمله به دو نفتکش متعلق به امارات متحده عربی (UAE) به اوج خود رسید و موجی از عدم قطعیت را پیرامون توافق اخیر میان آمریکا و ایران (که قرار بود راهحلی پایدار برای این مناقشه باشد) ایجاد کرد. به گفته کارشناسان ING، کاهش جریان انرژی از خلیج فارس تاثیر مستقیمی بر بازار فیزیکی گذاشته است.
تخلیه انبارهای نفت آمریکا و شوک پالایشگاهی روسیه به بازار دیزل
بر اساس گزارش رسمی اداره اطلاعات انرژی آمریکا (EIA)، ذخایر تجاری نفت خام ایالات متحده در هفته گذشته ۱.۶۹ میلیون بشکه کاهش یافته است. اما با در نظر گرفتن آزادسازی ذخایر استراتژیک (SPR)، کل ذخایر نفت خام آمریکا کاهش چشمگیر ۴.۶۸ میلیون بشکهای را تجربه کرده است.
ذخایر تجاری آمریکا اکنون در نزدیکی پایینترین سطوح خود از سال ۲۰۲۲ قرار دارند و از نظر فصلی، کمترین میزان ذخیرهسازی را از سال ۲۰۱۸ ثبت کردهاند. از طرفی، بازار فرآوردههای دیزل و سوخت جت در آمریکا و کل جهان به شدت تحت فشار و کمبود عرضه است.
همزمان با این بحران، حملات مداوم پهپادی اوکراین به پالایشگاههای نفت روسیه، مسکو را ناچار کرده است تا صادرات دیزل خود را به شدت کاهش دهد. این وضعیت قیمت دیزل را به شدت افزایش داده و بحران انرژی جهانی را دوچندان کرده است.
افزایش شدید قیمت نفت خام پتانسیل بالایی برای بالا بردن هزینههای تولید و حملونقل در جهان دارد که میتواند منجر به کاهش رشد اقتصاد جهانی و در نهایت فروکش کردن تقاضا برای نفت در آینده شود.
تحلیل تکنیکال نفت برنت
نمودار روزانه نفت برنت نشان میدهد که قیمت پس از واکنش مثبت به محدوده حمایتی ۷۰ دلار، بار دیگر وارد فاز صعودی شده است. در حال حاضر، قیمت بین میانگینهای متحرک ۵۰ و ۲۰۰ روزه در حال نوسان است و برای ادامه روند صعودی، باید بتواند خود را به محدوده ۸۵ دلار برساند.
تا زمانی که سطح حمایتی ۸۱ دلار در نفت برنت حفظ شود، روند صعودی معتبر بوده و گام بعدی بازار، حرکت به سمت محدوده ۹۰ دلار خواهد بود. شکست سطح ۹۰ دلار میتواند قیمت را به سمت هدف بزرگ ۱۲۰ دلاری پرتاب کند.
چارت هفتگی نفت برنت نیز نشاندهنده یک حمایت بسیار قدرتمند روی خط روند نزولی در محدوده ۶۸ دلار است. قیمت در حال حاضر توانسته است با موفقیت به بالای میانگینهای متحرک ۵۰ هفتهای و ۲۰۰ هفتهای بازگردد. این بریکاوت صعودی از نظر تکنیکالی، پتانسیل یک ریکاوری سریع به سمت منطقه ۱۰۰ دلار را تایید میکند.
آیا مسیر صعود تا ۱۰۰ دلار باز است؟
با توجه به تلاقی فاندامنتال قوی و جنگی در خاورمیانه با فرسودگی ذخایر استراتژیک نفت آمریکا، روند نفت برنت صعودی است و باز کردن پوزیشنهای خرید (Long) از نظر نسبت ریسک به ریوارد بسیار جذابتر است.
با تکیه بر ساختار چارت، تا زمانی که قیمت بالای حمایت ۸۱ دلار معامله میشود، هرگونه اصلاح قیمتی موقت، یک فرصت خرید ارزشمند به شمار میرود. هدف اول این پوزیشن خرید، منطقه ۹۰ دلار خواهد بود. با عبور قیمت از سد ۹۰ دلار، میتوانید پوزیشن خود را تا اهداف ۱۰۰ و ۱۲۰ دلار مدیریت کنید.
چه زمانی دیدگاه صعودی باطل میشود؟ تنها در صورتی از سناریوی خرید دست میکشیم که تنشهای ژئوپلیتیک به طرز معجزهآسایی فروکش کرده و قیمت نفت برنت با یک کلوز کندل هفتگی، به زیر مرز حمایتی ۸۱ دلار نفوذ کند؛ در غیر این صورت، نفت برای صعود آماده است.
هیچ تحلیل قطعی در مورد بازارهای مالی وجود ندارد. تمامی موارد ذکر شده صرفاً به منظور اطلاعرسانی منتشر گردیده و این مطلب هیچگونه پیشنهاد خرید یا فروشی برای معاملهگران محسوب نمیشود. افراد باید نسبت به ریسکهای ذاتی بازارهای مالی آگاهی داشته باشند و قبل از اقدام به هرگونه سرمایهگذاری از تصمیم خود مطمئن شوند. ایران بروکر نسبت به ضرر و زیان احتمالی شما هیچگونه مسئولیتی را نمیپذیرد.
نظرات کاربران