ایلان ماسک هشدار داده است که بیش از ۲۰۰ شرکت تخصصی ارائه‌دهنده زیرساخت ابری هوش مصنوعی یا «نئوکلاود» ممکن است در سال‌های آینده با ورشکستگی، ادغام یا از دست دادن استقلال خود مواجه شوند؛ هشداری که هم‌زمان با افزایش نگرانی‌ها درباره هزینه سنگین ساخت دیتاسنترهای AI و سخت‌تر شدن تأمین مالی این صنعت مطرح شده است.
ماسک در شبکه اجتماعی X نوشت بازار بدهی تا حد زیادی به روی شرکت‌هایی که خارج از دیتاسنترهای هوش مصنوعی درآمد قابل‌توجهی ندارند، بسته شده است.
او با لحنی تند پیش‌بینی کرد بیش از ۲۰۰ نئوکلاود با چیزی که آن را «مرگ در سطح گوپی‌ها» توصیف کرد، روبه‌رو خواهند شد و تعداد زیادی از آنها ناچار به ادغام خواهند شد. به گفته ماسک، برخی شرکت‌ها از این دوره عبور می‌کنند، اما تعدادشان زیاد نخواهد بود. نئوکلاودها شرکت‌هایی هستند که به‌طور تخصصی توان پردازشی موردنیاز هوش مصنوعی را اجاره می‌دهند و معمولاً دیتاسنترهایی مملو از GPUهای قدرتمند در اختیار دارند.
این مدل کسب‌وکار در سال‌های اخیر و هم‌زمان با رشد تقاضا برای آموزش و اجرای مدل‌های هوش مصنوعی به‌شدت گسترش یافته، اما هزینه بالای خرید GPU، ساخت دیتاسنتر، مصرف انرژی و تأمین مالی، فشار زیادی بر شرکت‌هایی وارد کرده که درآمدشان تقریباً به همین بازار وابسته است.
هشدار ماسک با ارزیابی اخیر مؤسسه Gartner هم‌جهت است. گارتنر پیش‌بینی کرده بیش از ۸۰ درصد شرکت‌های نئوکلاود تا سال ۲۰۳۰ دیگر به‌صورت مستقل فعالیت نخواهند کرد.
طبق برآورد این مؤسسه، شرکت‌های فعال در AI نزدیک به یک تریلیون دلار در سال ۲۰۲۶ برای زیرساخت هوش مصنوعی هزینه خواهند کرد و این رقم بین سال‌های ۲۰۲۷ تا ۲۰۳۰ می‌تواند به ۶ تریلیون دلار دیگر برسد.
با این حال، گارتنر هشدار داده درآمد حاصل از خدمات هوش مصنوعی ممکن است برای ایجاد بازده سودآور روی تمام این سرمایه‌گذاری‌ها کافی نباشد. این مؤسسه می‌گوید بیش از ۳.۵ تریلیون دلار سرمایه‌گذاری زیرساختی AI تا پایان دهه می‌تواند در معرض کاهش ارزش قرار بگیرد.
ماسک در مقابل، SpaceX را نمونه شرکتی دانسته که به دلیل داشتن منابع درآمدی متنوع‌تر، وضعیت بهتری برای جذب سرمایه دارد. او گفته SpaceX حدود ۴۰ میلیارد دلار تأمین مالی بدهی برای خرید GPU انجام داده و درآمد حاصل از Starlink و فعالیت‌های فضایی، قدرت اعتباری بیشتری به شرکت داده است.
این روند می‌تواند برای بخشی از صنعت استخراج بیت کوین نیز اهمیت داشته باشد. برخی ماینرها در سال‌های اخیر بخشی از ظرفیت برق و دیتاسنترهای خود را به میزبانی تجهیزات هوش مصنوعی اختصاص داده‌اند. شرکت‌هایی مانند IREN وارد بازار خدمات ابری AI شده‌اند و Core Scientific نیز به مشتریان نئوکلاود خدمات میزبانی دیتاسنتر ارائه می‌دهد.
اگر موج ادغام یا ورشکستگی در نئوکلاودها شکل بگیرد، شرکت‌های ماینینگی که روی درآمد حاصل از مشتریان AI حساب کرده‌اند نیز ممکن است تحت تأثیر قرار گیرند.
نظرات کاربران