معامله‌گران این هفته را با برنامه فشرده‌ای آغاز می‌کنند که انتشار داده‌های اقتصادی مهم و تحلیل سیگنال‌های فدرال رزرو نقش اساسی در شکل‌دهی احساسات بازار خواهد داشت. تعطیلی بازارها در روز پنجشنبه به دلیل مراسم خاکسپاری رئیس‌جمهور پیشین آمریکا، جیمی کارتر، باعث شده تا توجه‌ها به انتشار صورتجلسه کمیته بازار آزاد فدرال (FOMC) در روز چهارشنبه و گزارش اشتغال ماه دسامبر در روز جمعه معطوف شود. با توجه به حساسیت بازارها به تغییرات در داده‌های اقتصادی، روزهای پیش رو می‌تواند جهت‌گیری بازار در ابتدای سال 2025 را تعیین کند.
آیا صورتجلسه FOMC بازده اوراق قرضه و دلار را تغییر خواهد داد؟
انتشار صورتجلسه FOMC در روز چهارشنبه توجه زیادی از سوی معامله‌گران اوراق قرضه و ارز به خود جلب خواهد کرد. جلسه ماه دسامبر با کاهش ۲۵ واحدی نرخ بهره همراه بود، اما مخالفت رئیس بانک فدرال کلیولند، بت همک (Beth Hammack)، نشانه‌ای از اختلافات داخلی است.
سرمایه‌گذاران این صورتجلسه را برای کشف اختلافات بیشتر و بینش‌هایی درباره دیدگاه فدرال رزرو نسبت به تورم و اشتغال بررسی خواهند کرد. اظهارات جروم پاول، رئیس فدرال رزرو، درباره کاهش کمتر نرخ بهره در سال ۲۰۲۵ می‌تواند بازده اوراق قرضه را افزایش داده و ارزش دلار را تقویت کند. در مقابل، نشانه‌هایی از توافق بیشتر برای کاهش نرخ بهره می‌تواند منجر به افزایش تقاضا برای اوراق قرضه، کاهش بازده آن و تضعیف دلار شود. بازار سهام ممکن است به مواضع ملایم‌تر واکنش مثبت نشان دهد و قیمت طلا در صورت ضعف دلار افزایش یابد.
تعطیلی بازارها در روز پنجشنبه چه تاثیری بر حجم معاملات خواهد داشت؟
بازارهای سهام و سازمان‌های دولتی آمریکا در روز پنجشنبه به احترام مراسم خاکسپاری رئیس‌جمهور پیشین جیمی کارتر تعطیل خواهند بود و بازار اوراق قرضه تنها در ساعات محدودی فعالیت خواهد داشت. این تعطیلی، انتشار داده‌های اقتصادی و معاملات را به جلسات فشرده تبدیل میکند و ممکن است نوسانات بیشتری به دنبال داشته باشد.
انتظار می‌رود نقدینگی پایین در بازارها نوسانات قیمت را افزایش دهد، به‌ویژه در بازار اوراق قرضه و سهام. هر تغییر بزرگ در احساسات بازار پس از صورتجلسه FOMC می‌تواند به جلسه معاملاتی جمعه منتقل شود و روز پنجشنبه را به یک نقطه تنظیم دوباره برای بازارها تبدیل کند.
شاخص دلار آمریکا (DXY) در نزدیکی سطح 108.7 معامله میشود و در حالی که بازارها منتظر انتشار داده‌های مهم اقتصادی ایالات متحده هستند، ثبات خود را حفظ میکند.
امروز شاخص‌های کلیدی مانند شاخص نهایی مدیران خرید خدمات (با پیش‌بینی 58.5) و سفارشات کارخانه‌ها (با پیش‌بینی کاهش 0.3 درصدی) منتشر می‌شوند.
توجه اصلی بازار به گزارش‌های مهم روز جمعه معطوف شده است:
- میانگین دستمزد ساعتی (با پیش‌بینی افزایش 0.3 درصدی)،
- تغییرات اشتغال غیرکشاورزی (با پیش‌بینی 154 هزار نفر)،
- نرخ بیکاری (با پیش‌بینی 4.2 درصد).
این شاخص‌ها تأثیر زیادی بر قدرت دلار آمریکا و نوسانات قیمت طلا خواهند داشت و مسیر بعدی سیاست‌های پولی فدرال رزرو را روشن می‌کنند.
تحلیل تکنیکال شاخص دلار
شاخص دلار آمریکا (DXY) در حال حاضر با قیمت 108.75 معامله میشود و شاهد کاهش اندکی به میزان 0.27 درصد هستیم. نقطه قابل توجه برای تحلیلگران، منطقه حمایتی حیاتی در اطراف سطح 108.82 است. این منطقه به دلایل زیر از اهمیت بالایی برخوردار است:
- تطابق با سقف محدوده تثبیت قبلی: این سطح به عنوان یک مقاومت قبلی عمل کرده و اکنون به عنوان یک حمایت جدید عمل میکند.
- همخوانی با میانگین متحرک نمایی 50 روزه (EMA): این میانگین متحرک به عنوان یک شاخص مهم روند کوتاه‌مدت محسوب میشود و هم‌راستایی آن با سطح حمایتی، قدرت این منطقه را تقویت میکند.
سناریوهای احتمالی:
- شکست به پایین: در صورتی که شاخص دلار از سطح 108.82 پایین‌تر بیاید، ممکن است به سمت سطح حمایتی بعدی در 108.28 حرکت کند. در ادامه، سطح 107.62 به عنوان یک حمایت قوی‌تر می‌تواند عمل کند.
- بازگشت به بالا: در صورت حفظ سطح حمایتی و حرکت به سمت بالا، مقاومت نزدیک در سطح 109.54 و هدف بعدی در 110.13 به ترتیب به عنوان موانع بعدی ظاهر خواهند شد. عبور پایدار از این سطوح می‌تواند نشان‌دهنده تداوم روند صعودی باشد.
حمایت ساختاری عمیق‌تر:
- میانگین متحرک نمایی 200 روزه (EMA) در سطح 107.13: این میانگین متحرک به عنوان یک شاخص روند بلندمدت محسوب میشود و در صورت کاهش شدید قیمت، می‌تواند به عنوان یک حمایت ساختاری قوی عمل کند.
جمع‌بندی:
منطقه حمایتی در اطراف سطح 108.82 نقش تعیین‌کننده‌ای در حرکت بعدی شاخص دلار آمریکا دارد. حفظ این سطح می‌تواند به ادامه روند صعودی کمک کند، در حالی که شکست آن ممکن است به افت بیشتر قیمت منجر شود.
هیچ تحلیل قطعی در مورد بازارهای مالی وجود ندارد. تمامی موارد ذکر شده صرفاً به منظور اطلاع‌رسانی منتشر گردیده و این مطلب هیچگونه پیشنهاد خرید یا فروشی برای معامله‌گران محسوب نمی‌شود. افراد باید نسبت به ریسک‌های ذاتی بازارهای مالی آگاهی داشته باشند و قبل از اقدام به هرگونه سرمایه‌گذاری از تصمیم خود مطمئن شوند. ایران بروکر نسبت به ضرر و زیان احتمالی شما هیچگونه مسئولیتی را نمی‌پذیرد.
نظرات کاربران