پس از وقوع بحران مالی در سال ۲۰۰۸، دولت ایالات متحده در مواجهه با چالش‌ها و نیازهای جدید اقتصادی، تصمیم به ایجاد چارچوبی جدید برای تنظیم حوزه معاملات گرفت. این تصمیمات گام‌های مهمی در جهت بهبود و ایجاد پایه‌های محکم‌تر برای اقتصاد کشور بودند. یکی از قوانینی که در تنظیم حوزه معاملات به تصویب رسید، قانون فایفو (FIFO) بود. این قانون، به‌عنوان یکی از نظام‌های مدیریت موجودی در حوزه معاملات، توجه زیادی را به خود جلب کرد و اثرات قابل توجهی روی روند معاملات و اقتصاد کلان داشت.
در این نوشته از ایران بروکر، همراه ما باشید تا هرآنچه که لازم است در مورد قانون فایفو و تأثیرات آن در فارکس بدانید را بررسی کنیم.
قانون فایفو در معاملات فارکس چیست؟
قانون FIFO مخفف عبارت First In، First Out و به‌معنای اولین ورودی، اولین خروجی است. فایفو در حوزه معاملات فارکس به یک سیاست قانونی و تنظیمی اشاره دارد که تعیین می‌کند کدام معامله، باید به ترتیب زمانی انجام شود. این سیاست به‌صورت اجباری در انجمن ملی آتی ایالات متحده اجرا می‌شود و برای معامله‌گرانی که از بروکرهای ایالات متحده استفاده می‌کنند، الزامی است.
به‌طور خلاصه، قانون فایفو به این مفهوم اشاره دارد که اولین جفت ارز یا دارایی که خریداری می‌شود، اولین کالایی است که باید فروخته شود. این اقدام به‌منظور حفظ ترتیب زمانی معاملات و جلوگیری از انجام معاملات اشتباه در بازار فارکس انجام می‌شود.
ممنوعیت توسط قانون فایفو؛ رعایت اصول ابتدایی
ممنوعیت معامله توسط قانون فایفو، به‌معنای اجرای اصل «اولین ورودی یا خرید، اولین خروجی یا فروش» در معاملات فارکس است. این اصل جهت حفظ نظم و انضباط در بازار ارز به‌خصوص برای معامله‌گران مشغول به معامله با کارگزاران ایالات متحده، لازم و ضروری است.
نگاهی به محدودیت‌ها و راهکارهای قوانین فایفو در FXCM
اگر از بروکرهای ایالات متحده مانند: FXCM یا OANDA برای معاملات فارکس استفاده می‌کنید، احتمالاً پیامی در پلتفرم معاملاتی‌تان مشاهده کرده‌اید که می‌گوید: «طبق قانون FIFO این معامله ممنوع است». این اطلاعیه نشان‌دهنده اعمال قانون فایفو توسط بروکر FXCM و به بدین معناست که اولین خرید، اولین فروش است.
این قانون روی حساب‌های FXCM ایالات متحده (برخلاف حساب‌های FXCM در کشورهای دیگر) اعمال می‌شود؛ در نتیجه، معامله‌گران و سرمایه‌گذاران باید ترتیب زمانی معاملات خود را مد نظر داشته باشند.
این مقاله با بررسی جزئیات و اصول قانون فایفو به همراه راه‌کارها و تکنیک‌های موثر برای مقابله با محدودیت‌های آن، به کاربران کمک می‌کند تا در معاملات خود با این قوانین محدودکننده، بهترین عملکرد را داشته باشند. اگر شما یک تریدر در بازار فارکس هستید که قصد دارید با یک بروکر فارکس مستقر در ایالات متحده همکاری کنید، باید به دقت قوانین FIFO را مطالعه کرده و بر اساس اولویت‌ها و نیازهای خود برنامه‌ریزی‌های لازم را انجام دهید.
انطباق با قانون FIFO و NFA
انجمن ملی آتی (NFA) در سال ۲۰۰۹، قانون فایفو را در حوزه معاملات فارکس اجرا کرد. این قانون معامله‌گران فارکس را به بستن موقعیت‌های باز خود بر اساس ترتیب زمانی اجرای آنها تشویق می‌کند.
در ادامه جزئیات بیشتری از این قانون و اهمیت آن را برای معامله‌گران فارکس در چند نکته کلیدی بیان می‌کنیم:
- تأثیرات قانون فایفو بر معاملات: قانون FIFO معامله‌گران را موظف به بستن موقعیت‌های باز خود بر اساس ترتیب زمانی اجرای آنها می‌کند. این تدابیر به‌منظور جلوگیری از ترتیب‌های مشابه و کنترل نوسانات بازار ایجاد شده است.
- پیشنهاد ایجاد حساب آزمایشی: برخی از معامله‌گران ممکن است ابتدا احساس کنند که این قانون چالش‌هایی را برای آنها ایجاد می‌کند. در چنین شرایطی، ایجاد یک حساب آزمایشی به‌معنای امکان ارزیابی و آزمایش استراتژی‌های مختلف توصیه می‌شود.
- نقش NFA در اجرای قانون فایفو: انجمن ملی آتی به‌عنوان ناظر اصلی در این زمینه عمل می‌کند و اطمینان حاصل می‌کند که بروکرها تحت نظر آن، قانون را رعایت کرده و به تدابیر اجرایی آن، پایبند هستند.
- هدف اصلی قانون FIFO: هدف اصلی این قانون، کاهش مشکلات ناشی از پوزیشن‌های باز است تا بازار فعال و پویا باقی بماند و نوسانات به دلیل موقعیت‌های باز کاهش یابد. این اقدام در جهت ایجاد معاملات پایدار و بدون توقف در فارکس صورت می‌گیرد.
- پویایی بازار و کاهش نوسانات: با اجرای قانون فایفو (FIFO)، پویایی بازار حفظ می‌شود و نوسانات به دلیل موقعیت‌های باز به حداقل می‌رسد که این امر برای معامله‌گران، یک مزیت مهم محسوب می‌شود.
از این رو، معامله‌گران فارکس نیاز دارند تا با جزئیات قانون FIFO و نقش NFA در اجرای آن آشنا شوند؛ این اصول را هوشمندانه‌تر در استراتژی‌های خود استفاده کنند تا در نهایت موفقیت بیشتری در بازار داشته باشند.
قانون فایفو در معاملات فارکس چگونه کار می‌کند؟
- نقشه‌ی آشکار و شفاف بازار: قانون فایفو نقش مهمی در حفظ نظم و شفافیت بازار دارد. با اجرای این اصل، معامله‌گران قادر به‌دنبال کردن به‌روز بودن وضعیت معاملات خود در بازار هستند و از پنهان ماندن داده‌ها و بر هم زدن ترتیب معاملات جلوگیری می‌شود. این اقدام باعث می‌شود که اطلاعات معاملاتی به شکل روشن‌تری در دسترس معامله‌گران قرار گیرد و از احتمال دست‌کاری یا تعدیل اطلاعات توسط کارگزاران جلوگیری شود.
- پیش‌نیازها و نکات مهم: یکی از نکات مهم در اجرای اصل FIFO این است که معامله‌گران باید هنگام بستن معاملات، اولین معامله‌ای را که باز کرده‌اند، ببندند. این ممنوعیت از معامله‌گران می‌خواهد تا برنامه‌ریزی دقیق‌تری برای مدیریت معاملات خود داشته باشند.
- تأثیرات اصل فایفو بر معاملات: اجرای قانون فایفو در بازار فارکس تاثیرات متنوعی دارد. به‌عنوان مثال، این اصل ممکن است برنامه‌ریزی معاملات را تغییر دهد و در مواقعی باعث ایجاد استراتژی‌های جدید معاملاتی شود. همچنین، معامله‌گران باید به دقت به این نکته توجه کنند که ترتیب زمانی معاملات، تأثیر مستقیمی بر سودوزیان آنها خواهد داشت.
- نگرش به اصل FIFO: با وجود برخی از چالش‌ها و اختلاف نظرها در مورد اجرای فایفو ، این قانون به‌عنوان یک اصل اساسی در بازار فارکس به‌منظور حفظ شفافیت و ایجاد نظم معاملاتی مورد تأیید قرار گرفته است. به‌عبارت دیگر، اصل فایفو به حفظ محیطی سالم و پایدار در بازار فارکس کمک کرده و از ایجاد ناپایداری جلوگیری کرده است.
درک چرایی اجرای قانون FIFO در بازار فارکس
اجرای قانون فایفو در بازار فارکس برای حفظ نظم و کنترل روی نوسانات بازار درست شده است. قبل از اجرای این قانون، بسیاری از معامله‌گران معمولاً موقعیت‌های خود را برای مدت طولانی باز نگه داشته‌اند و این امر باعث کاهش نوسانات بازار بوده است. با اجرای قانون فایفو، این مشکلات کنترل می‌شوند و بازار به شکل منظم‌تر عمل می‌کند.
هج در بازار فارکس و قانون فایفو
پوشش ریسک یا هج یک راه‌کار است که به شما کمک می‌کند از سرمایه‌گذاری خود در معاملات مختلف در برابر نوسانات ناگهانی در قیمت محافظت کنید. این روش شامل استفاده از معاملات متناوب و دوطرفه برای حفظ سرمایه و کاهش اثرات نوسانات بازار است.
اگر از بروکری استفاده کنید که در ایالات متحده فعالیت می‌کند، باید قوانین مربوط به پوشش ریسک و اجرای قانون فایفو را رعایت کنید. اگر معامله‌گر مبتدی هستید، اطمینان حاصل کنید در مواردی که توسط قانون FIFO ممنوع است، آگاهانه اقدام کرده‌اید؛ با گذر زمان و کسب تجربه، شما می‌توانید حرکات بازار را بهتر پیش‌بینی کنید.
برای پیاده‌سازی هج یا پوشش ریسک، دو حساب مختلف ایجاد کنید. این اقدام به شما امکان می‌دهد تا از ریسک بازار بهتر محافظت کرده و سرمایه خود را در معاملات نگه دارید. برای دسترسی به این ویژگی در اکثر پلتفرم‌های معاملاتی، هر دو حساب را هم‌زمان باز کنید و اطمینان حاصل کنید که گزارش‌ها و اطلاعات مربوط به هر حساب جداگانه نگه‌داری می‌شود. این امر به شما کمک می‌کند تا بین دو حساب متفاوت عمل کنید و از اشتباهات در سفارشات جلوگیری کنید.
درک قانون FIFO و راهکارهای هجینگ در بازار فارکس
در حوزه معاملات فارکس، ضوابط و قوانین اجرایی برای موفقیت امری حیاتی است. اگر توانایی درک قوانین بازار را داشته باشید، به‌راحتی می‌توانید با موقعیت‌های پیچیده برخورد کنید. برنامه‌ریزی دقیق نیز از اهمیت ویژه‌ای برخوردار است و به شما کمک می‌کند در هر مرحله از معامله، کنترل دقیقی روی آن داشته باشید.
استفاده از قانون فایفو برای بسیاری از معامله‌گران چالشی سخت است. این قانون، مخصوصاً برای کسانی که به تنوع در حجم و اندازه معاملات علاقه دارند، محدودکننده به‌نظر می‌رسد. با این حال، آشنایی با راه‌های مقابله با قانون FIFO می‌تواند به شما به بهترین نحو کمک کند.
یکی از راهکارهای سریع مواجه با این موضوع، استفاده از حجم‌های مختلف است. اگر اندازه معاملات شما از نظر لات با مقدار معامله بعدی متفاوت باشد، قوانین فایفو روی شما اعمال نخواهد شد.
بروکرهایی مانند OANDA یا FXCM این امکان را فراهم می‌کنند که از لات‌های مختلف، از جمله لات‌های حساب نانو، بدون تحت‌تأثیر قرار گرفتن قانون فایفو استفاده کنید. تعداد زیادی معامله نانو به شما اجازه می‌دهد که خطرات را به‌صورت چشمگیری به‌ویژه برای حساب‌های کوچک، کاهش دهید. این امر به شما امکان می‌دهد که با آرامش بیشتری به معاملات خود بپردازید.
چه زمانی هج فارکس کار نمی کند
استراتژی‌ها و روش‌های معاملاتی می‌توانند برای هر بروکر فارکس کار کنند، اما توصیه می‌شود قبل از این‌که معاملات واقعی را شروع کنید همواره آنها را با یک حساب آزمایشی بررسی کنید.
به یاد داشته باشید که هر چیزی را به‌عنوان قاعده قبول نکنید.
در برخی از پلتفرم‌ها و بروکرها که با فایفو سازگاری ندارند، پوشش ریسک در فارکس کارساز نیست. بسیاری از بروکرها نمی‌توانند در محیطی که از قانون FIFO استفاده می‌شود، فعالیت کنند.
هجینگ در بروکرهای فارکس
اگر شما یک تریدر در هر جای دنیا به جز آمریکا هستید، تمام بروکرهای خارج از آمریکا به شما امکان می‌دهند که از استراتژی‌ها و روش‌های خود برای مدیریت ریسک استفاده کنید. اما در ایالات متحده، قانون FIFO طراحی شده تا جلوی هجینگ در معاملات فارکس را بگیرد.
هنگامی که طبق قوانین فایفو معامله می‌کنید، امکان برداشت سودهای ترکیبی و زیاد از چنیدن معامله، به دلیل وجود این قانون پایین می‌آید. بهترین راه‌حل این است که صبر کنید تا موقعیت قدیمی‌تر وارد سود شود و سپس در موقعیت‌های دیگر نیز وارد سود شوید.
پس اگر به‌دنبال افزایش سود هستید، این عمل را با یک حساب آزمایشی که با بروکر خود ایجاد کرده‌اید، تجربه کنید. نیازی به ثبت نام و هزینه برای حساب کاربری ندارید.
آنچه در قانون FIFO در فارکس بررسی کردیم:
قانون FIFO یا “اولین ورودی، اولین خروجی است“، یک قاعده و قانون مهم در معاملات فارکس است که توسط انجمن ملی معاملات آتی (NFA) در ایالات متحده اجرا می‌شود. توسط این قانون تصمیم گرفته می‌شود از هجوم معاملات مختلف در بازار جلوگیری و ترتیب بسته‌شدن معاملات مشخص شود.
به‌عبارت دیگر، اگر یک معامله‌گر در یک جفت ارز موقعیت‌های متعددی باز کند، باید آن موقعیتی را بنند که زودتر باز کرده است. اهمیت این قانون در این است که اطمینان می‌دهد معامله‌گران در یک موقعیت به ترتیب زمانی وارد و خارج شوند. قانون فایفو به نوبه خود باعث حفظ ترتیب و شفافیت در بازار می‌شود و از امکان دست‌کاری غیرقانونی قیمت‌ها جلوگیری می‌کند.
بهترین راه برای پیشبرد در مواجهه با این قانون، مطالعه و درک کامل آن است. همچنین، استفاده از حساب آزمایشی می‌تواند به معامله‌گران کمک کند تا با اثرات و الزامات فایفو آشنا شوند و استراتژی‌هایی را تدوین کنند که با این قانون سازگار باشند.
سوالات متداول
قانون فایفو در فارکس به چه معنا است؟
قانون FIFO مخفف عبارت First In، First Out به‌معنای اولین ورودی، اولین خروجی است. فایفو در حوزه معاملات فارکس به یک سیاست قانونی و تنظیمی اشاره دارد که تعیین می‌کند کدام معامله، باید به ترتیب زمانی انجام و بسته شود. به‌عبارتی دقیق‌تر، اولین جفت ارز یا دارایی که خریداری می‌شود، اولین کالایی است که فروخته می‌شود
چرا قانون فایفو الزامی است؟
زیرا به‌منظور حفظ ترتیب زمانی معاملات، جلوگیری از انجام معاملات اشتباه و کنترل نوسانات در بازار فارکس انجام می‌شود. این سیاست به‌صورت اجباری در انجمن ملی آتی ایالات متحده اجرا می‌شود و برای معامله‌گرانی که از بروکرهای ایالات متحده استفاده می‌کنند، الزامی است.
عدم رعایت اصل فایفو چه مشکللاتی را همراه داشته؟
اجرای قانون فایفو در بازار فارکس برای حفظ نظم و کنترل روی نوسانات بازار درست شده است. قبل از اجرای این قانون، بسیاری از معامله‌گران معمولاً موقعیت‌های خود را برای مدت طولانی باز نگه داشته‌اند و این امر باعث کاهش نوسانات بازار بوده است. با اجرای قانون فایفو، این مشکلات کنترل می‌شوند و بازار به شکل منظم‌تر عمل می‌کند.
