قیمت بیت کوین (BTC) در زمان نگارش این گزارش در محدوده ۱۰۷,۷۰۰ دلار نوسان دارد و همچنان تحت فشار فروش مؤسسات مالی قرار گرفته است. این وضعیت نگاه‌ها را دوباره به ناحیه حمایتی ۱۰۴,۰۰۰ تا ۱۰۵,۰۰۰ دلار معطوف کرده؛ جایی که بازار در آستانه تصمیم‌گیری فدرال رزرو، با احتیاط حرکت می‌کند.
تحلیل تکنیکال قیمت بیت کوین (BTC)
قیمت بیت کوین طی روزهای اخیر در عبور از میانگین‌های متحرک ۲۰ و ۵۰ روزه که در محدوده ۱۱۲,۵۰۰ تا ۱۱۳,۸۰۰ دلار قرار دارند، ناکام مانده است. این محدوده اکنون به‌عنوان مقاومت کلیدی عمل می‌کند.
پس از شکست خط روند صعودی کوتاه‌مدت، قیمت وارد محدوده تقاضا بین ۱۰۷,۰۰۰ تا ۱۰۵,۰۰۰ دلار شده است. همچنین، میانگین متحرک ۲۰۰ روزه (در ۱۰۸,۰۰۰ دلار) نیز به سقف قیمتی جدیدی تبدیل شده که مانع از بازگشت سریع بازار شده است.
شاخص RSI در سطح ۳۹ قرار دارد که نشانه ضعف مومنتوم خریداران است و احتمال اصلاح بیشتر را افزایش می‌دهد، مگر اینکه قیمت بتواند مجدداً بالای ۱۱۲,۰۰۰ دلار تثبیت شود.
سناریوهای صعودی و نزولی
در کوتاه‌مدت، ناحیه ۱۰۴,۰۰۰ تا ۱۰۵,۰۰۰ دلار حیاتی‌ترین محدوده حمایتی بیت کوین محسوب میشود. شکست قطعی این سطح می‌تواند مسیر را برای حرکت به سمت ۱۰۰,۰۰۰ دلار و در ادامه ۹۲,۰۰۰ دلار (که آخرین‌بار در بهار آزمایش شده بود) باز کند.
از سوی دیگر، شاخص RSI در نزدیکی ناحیه‌ی اشباع فروش قرار دارد که می‌تواند نشانه‌ای از احتمال بازگشت موقت قیمت باشد. اما تا زمانی که خریداران نتوانند سطح ۱۱۲،۰۰۰ دلار را پس بگیرند، مسیر اصلی همچنان نزولی خواهد بود.
در سناریوی صعودی، عبور و تثبیت قیمت بالای ۱۱۲,۰۰۰ دلار می‌تواند ساختار نزولی فعلی را خنثی کرده و مسیر حرکت به سمت ۱۱۷,۰۰۰ و ۱۲۰,۰۰۰ دلار را فعال کند. بااین‌وجود، تجمع میانگین‌های متحرک (EMAها) در بالای نمودار هنوز مانع اصلی روند صعودی محسوب میشود.
داده های آنچین بیت کوین
داده‌های آنچین نشان می‌دهد که در تاریخ ۲۱ اکتبر بیش از ۲۰۰ میلیون دلار خروج خالص بیت کوین از صرافی‌ها ثبت شده است. بااین‌حال، در مجموع جریان ورودی و خروجی صرافی‌ها طی ماه گذشته همچنان منفی بوده است.
در حالت عادی، خروج بیت کوین از صرافی‌ها به‌معنای انباشت (Accumulation) تلقی میشود و معمولاً نشانه‌ای صعودی است. اما در شرایط فعلی، فروش گسترده مؤسسات بزرگ باعث شده این سیگنال مثبت تأثیر خود را از دست بدهد.
به‌بیان ساده‌تر، اگرچه برخی سرمایه‌گذاران در حال انتقال دارایی‌های خود به کیف‌پول‌های شخصی هستند، اما حجم بالای سفارشات فروش از سوی نهادهای بزرگ، مسیر کوتاه‌مدت قیمت را تحت کنترل خود گرفته است.
در نتیجه، نمودار قیمت بیت کوین اکنون بین دو نیرو در حال کشمکش است: فشار فروش شدید در یک‌سو و حمایت ضعیف اما پایدار در سوی دیگر.
فروش بلک راک و تأثیر آن بر بازار
گزارش‌ها حاکی از آن است که شرکت بلک‌راک (BlackRock) پیش از جلسه امروز فدرال رزرو، اقدام به فروش مکرر بیت کوین کرده است. داده‌های آنچین نشان می‌دهد این شرکت در حال تخلیه پوزیشن‌های ۳۰۰ واحدی BTC به‌صورت منظم بوده است.
این اقدام باعث ایجاد فشار فروش مضاعف در بازار شده و مانع از آن شده که بیت کوین بتواند سطح روانی ۱۱۰,۰۰۰ دلار را حفظ کند. تحلیلگران معتقد هستند که این فروش‌ها می‌تواند ناشی از تسویه موقعیت‌های اهرمی، نیاز به نقدینگی پرتفوی باشد.
در هر صورت، این جریان فروش نشان می‌دهد که نوسانات قیمتی بیت کوین در آستانه رویدادهای کلان اقتصادی همچنان بالا باقی‌مانده و سرمایه‌گذاران در موقعیتی محتاط قرار دارند.
آیا بیت کوین رشد خواهد کرد؟
درحال‌حاضر، بازار بیت کوین در وضعیت تعادل شکننده قرار دارد.
فشار فروش مؤسسات بزرگ و ابهام‌های کلان اقتصادی پیش از تصمیم فدرال رزرو همچنان باعث برتری کوتاه‌مدت فروشندگان شده است.
اما در صورتی که سطح ۱۰۴,۰۰۰ دلار حفظ شود و پس از اعلام سیاست‌های جدید فدرال رزرو، ورود سرمایه تازه (Inflow) به بازار برگردد، احتمال بازگشت روند صعودی وجود دارد.
در غیر این صورت، شکستن این حمایت می‌تواند جرقه موج نزولی جدیدی تا محدوده ۱۰۰،۰۰۰ دلار را روشن کند.
گزارش سنتیمنت بازار رمزارزها
بازار کریپتو اخیراً شاهد نوسانات و اصلاحاتی بوده است که تحلیلگران و سرمایه‌گذاران بزرگ در مورد آن دیدگاه‌های متفاوتی ارائه کرده‌اند. در ادامه، مروری بر مهم‌ترین تحولات و دیدگاه‌های اخیر در این بازار ارائه شده است.
۱. تحلیل گلسنود (Glassnode)
بر اساس گزارش آنچین گلس نود، اگرچه بیت کوین توانسته است از پایین‌ترین سطوح خود بازگردد، اما ساختار کلی بازار همچنان شکننده باقی‌مانده است.
نکته کلیدی گلسنود:
- کاهش حجم معاملات در بازارهای اسپات و مشتقات (Futures) نشان‌دهنده کاهش اعتماد و تقاضا در بین فعالان بازار است.
- این وضعیت حاکی از آن است که روند صعودی اخیر، فاقد پشتوانه قوی و نقدینگی لازم برای پایداری در بلندمدت است.
۲. دیدگاه مایک نووگراتز
مایک نووگراتز (Mike Novogratz)، مدیرعامل شرکت بزرگ سرمایه‌گذاری رمزارز گلکسی دیجیتال (Galaxy Digital)، معتقد است اصلاح شدید اخیر در بازار رمزارزها ناشی از دستکاری یا اخبار فاندامنتال منفی نبوده است.
توضیح نووگراتز:
- فروشندگان اصلی در این دوره اصلاحی، عمدتاً سرمایه‌گذاران بلندمدت و ماینرها (استخراج‌کنندگان) بوده‌اند که در حال سیو سود (Profit Taking) یا پوشش هزینه‌های خود هستند.
- این امر نشان می‌دهد که بازار در حال گذراندن یک چرخه طبیعی توزیع ثروت است و نه یک بحران ساختاری.
۳. نظرسنجی کوین بیس از سرمایه گذاران نهادی
نتایج یک نظرسنجی انجام شده توسط کوین بیس با حضور ۱۲۴ سرمایه‌گذار نهادی، تصویری دوگانه از آینده بیت کوین ارائه می‌دهد:
- خوش‌بینی کوتاه‌مدت: ۶۷ درصد از سرمایه‌گذاران نهادی نسبت به چشم‌انداز بیت کوین در سه تا شش ماه آینده خوش‌بین هستند.
- احتیاط در بلندمدت: درعین‌حال، ۴۵ درصد از این سرمایه‌گذاران معتقد هستند که بازار صعودی (Bull Market) فعلی در مراحل پایانی خود قرار دارد.
این آمار نشان‌دهنده افزایش پذیرش نهادی است، اما همزمان، نگرانی‌هایی در مورد بلوغ چرخه فعلی بازار وجود دارد.
۴. ادامه انباشت ذخایر توسط شرکت‌های سهامی عام
در یک حرکت ادامه‌دار، شرکت‌های سهامی عام همچنان به افزایش ذخایر رمزارز خود ادامه می‌دهند:
- شرکت استراتژی در هفته گذشته ۱۶۸ واحد بیت کوین به خزانه‌داری خود اضافه کرد.
- شرکت بیت ماین حدود ۲۰۳,۸۲۶ واحد اتریوم خریداری کرده است.
این اقدامات، تعهد شرکت‌های بزرگ به نگهداری رمزارزها به‌عنوان دارایی ذخیره استراتژیک را تأیید می‌کند.
۵. فشار بر سودآوری استخراج (ماینینگ)
بر اساس گزارش بانک سرمایه‌گذاری جفریز (Jefferies)، سودآوری صنعت استخراج بیت کوین تحت فشار مضاعفی قرار گرفته است:
- سودآوری استخراج بیت کوین در ماه سپتامبر، بیش از ۷ درصد کاهش یافت.
- درآمد روزانه به ازای هر ۱ اگزاهش بر ثانیه (EH/s) قدرت پردازشی از ۵۶,۰۰۰ دلار به ۵۲,۰۰۰ دلار نزول کرده است.
- اصلاح شدید قیمت بیت کوین در ماه اکتبر، این فشار بر اقتصاد ماینینگ را تشدید کرده و مستقیما بر حاشیه سود ماینرها تأثیر گذاشته است.
هیچ تحلیل قطعی در مورد بازارهای مالی وجود ندارد. تمامی موارد ذکرشده صرفاً به‌منظور اطلاع‌رسانی منتشر گردیده و این مطلب هیچ‌گونه پیشنهاد خرید یا فروشی برای معامله‌گران محسوب نمی‌شود. افراد باید نسبت به ریسک‌های ذاتی بازارهای مالی آگاهی داشته باشند و قبل از اقدام به هرگونه سرمایه‌گذاری از تصمیم خود مطمئن شوند. ایران بروکر نسبت به ضرر و زیان احتمالی شما هیچ‌گونه مسئولیتی را نمی‌پذیرد.
نظرات کاربران